苏州区块链数字货币案，资金流向如何监管？

摘要： 案件概述案件名称：苏州“PlusToken”平台网络传销案核心平台：PlusToken主要犯罪行为：组织、领导传销活动涉案金额：逾400亿元人民币（按案发时汇率约合57亿美元）涉案...

案件概述

• 案件名称：苏州“PlusToken”平台网络传销案
• 核心平台：PlusToken
• 主要犯罪行为：组织、领导传销活动
• 涉案金额：逾400亿元人民币（按案发时汇率约合57亿美元）
• 涉案人员：主要犯罪嫌疑人陈波、丁赞清等11人被提起公诉。
• 案件性质：披着“区块链”和“数字货币”外衣的特大网络传销犯罪活动。

案件核心：PlusToken平台是如何运作的？

PlusToken平台通过精心设计的模式，吸引了大量用户,其运作方式可以分解为以下几个关键点：

诱人的“高额回报”承诺

平台向用户承诺，只要将主流的数字货币（如比特币、以太坊等）存入其平台，就能获得高额的“静态收益”，这个收益率非常夸张，号称每月可高达10%-30%，这种远超市场正常水平的回报,是吸引投资者的第一大利器。

“拉人头”的传销模式

这是整个骗局的核心，除了静态收益，平台还设置了动态收益，即发展下线，用户每成功推荐一个新人加入并充值，就能获得直接和间接的“推荐奖励”,这种模式形成了一个典型的金字塔结构：

• 顶层：平台的早期创建者和核心团队。
• 中间层：积极发展下线的“大咖”或“团队长”。
• 底层：被高额回报吸引而入场的普通用户。

整个体系的运转严重依赖于不断有新用户加入并投入资金，一旦新用户增长停滞,整个金字塔就会面临崩盘的风险。

伪装成“区块链技术”

为了增加其迷惑性和可信度，PlusToken将自己包装成一个先进的“智能搬砖”项目，其宣称的原理是：利用全球各大交易所之间的价格差，通过程序化高频交易来赚取利润，然后将利润分给平台用户，经调查证实，所谓的“智能搬砖”功能完全是子虚乌有，平台的收益完全来自于新用户的投入资金，即典型的“庞氏骗局”或“资金盘”模式。

复杂的代币机制

平台发行了自己的平台币——PLUS代币，用户获得的收益一部分是主流币，另一部分则是PLUS代币，PLUS代币被赋予了多种“用途”，

• 用于支付交易手续费。
• 用于提升会员等级。
• 参与平台的“生态分红”。

这种设计一方面刺激了用户对PLUS代币的需求,另一方面也为后续的崩盘和资金转移埋下了伏笔。

案件崩盘与侦破过程

崩盘迹象

2025年中下旬，PlusToken平台开始出现提现困难的情况，用户无法将平台内的数字货币正常提现到自己的个人钱包，平台则以“技术升级”、“维护”等理由搪塞，但迟迟无法解决问题,这引发了大规模的恐慌和挤兑。

跨国抓捕

面对即将崩盘的局面，PlusToken的核心团队开始策划出逃，他们利用数字货币的匿名性和跨国流动性,试图将巨额赃款转移至海外。

• 2025年6月：中国警方与海外执法机构合作，在柬埔寨、越南、马来西亚等国展开联合行动，将包括主犯陈波、丁赞清在内的27名主要犯罪嫌疑人抓获归案,并查获了大量涉案的数字货币。

资产追缴与处置

此案的一个关键点在于，由于犯罪资产是数字货币，追缴过程非常特殊，警方成功查获了逾19万个比特币、83万个以太坊以及大量其他主流数字货币，这些数字资产被扣押在警方控制的“钱包”中。

• 价值波动：由于数字货币价格波动巨大，这些被查获资产的价值也经历了巨大变化，案发时价值约400亿人民币，但后来随着币价上涨,其市值一度超过千亿元人民币。
• 司法拍卖：为了将这些非法资产转化为法币，用于返还受害者和上缴国库，苏州工业园区法院于2025年9月和2025年1月，分两次对这些查获的数字货币进行了司法拍卖，这是中国乃至全球范围内，首次由法院对如此大规模的非法数字货币资产进行公开拍卖,具有里程碑式的意义。

案件判决

2025年11月，江苏省苏州市工业园区人民法院对“PlusToken”平台网络传销案进行了公开宣判：

• 主犯陈波、丁赞清：被以组织、领导传销活动罪判处有期徒刑十一年和九年,并处罚金。
• 其他9名被告人：分别被判处三年至七年不等的有期徒刑,并处罚金。
• 判决依据：法院认定，PlusToken平台以“搬砖”为名，要求参与者缴纳费用，以“静态收益”和“动态收益”为诱饵，引诱参与者发展他人加入，形成上下线关系，骗取财物，扰乱经济社会秩序，其行为已构成组织、领导传销活动罪。

案件警示与影响

1. 高收益必然伴随高风险：任何承诺“保本高息”、“月收益超10%”的投资项目都需要高度警惕，在金融领域,如此高的回报率往往意味着巨大的骗局风险。

   

2. 认清“传销”本质：任何以“拉人头”、“发展下线”为主要盈利模式，而非提供真实产品或服务的项目，都具有传销特征，数字货币只是其外衣,核心仍是击鼓传花的资金游戏。

3. 警惕“伪创新”：犯罪分子常常利用最新的技术概念（如区块链、AI、元宇宙等）来包装骗局，使其看起来“高大上”，投资者需要穿透现象看本质,理解项目真正的商业模式和盈利来源。

4. 监管持续收紧：此案的严厉打击，向市场释放了明确的信号：中国监管部门对利用数字货币进行非法集资、传销、诈骗等犯罪活动持“零容忍”态度,任何试图挑战法律底线的行为都将受到严惩。

5. 投资者教育的重要性：此案教育了广大投资者，必须加强自身的金融知识和风险防范意识，选择合法合规的投资渠道，不要被贪念所驱使,成为骗局的牺牲品。