通达信实时资金汇总数据如何解读？主力资金流向与市场趋势有何关联？

摘要： 核心概念：什么是实时资金？实时资金数据是基于逐笔成交数据计算得出的，它模拟了每一笔交易中,主动买方和主动卖方的资金流向，资金流入：当一笔成交价是买方主动挂单（即卖一档的挂单价格）成...

核心概念：什么是实时资金？

实时资金数据是基于逐笔成交数据计算得出的，它模拟了每一笔交易中,主动买方和主动卖方的资金流向。

• 资金流入：当一笔成交价是买方主动挂单（即卖一档的挂单价格）成交时，这笔资金就被计入“流入”。
• 资金流出：当一笔成交价是卖方主动挂单（即买一档的挂单价格）成交时，这笔资金就被计入“流出”。
• 净流入/流出：流入 - 流出 = 净流入，正数代表资金净流入,负数代表资金净流出。

核心目的：通过资金的实时流动，洞察“聪明钱”（主力、机构）的意图，持续的资金净流入通常意味着有资金在积极建仓或拉升,而持续流出则可能预示着主力在出货。

如何查看实时资金数据？

通达信提供了多个界面来查看实时资金,从个股到市场一应俱全。

个股分时界面（最常用）

这是查看单只个股资金情况最直接的地方。

• 方法：

  1. 打开任意一只股票的分时图界面。
  2. 在分时图下方，通常会有几个选项卡，点击 “资金” 或 “成交”。

• 你会看到什么：

  
  （图片来源网络，侵删）
  • 分时资金曲线：图上通常会显示两条线：
    • 紫色线（或白色线）：代表单数（主动）委托，通常被认为是“主力资金”或“买盘力量”。
    • 黄色线（或绿色线）：代表双数（被动）委托，通常被认为是“散户资金”或“卖盘力量”。
  • 资金柱状图：在分时图右侧，会显示一个资金柱状图，红色柱代表资金净流入，绿色柱代表资金净流出,柱子的高度代表资金的强度。
  • 关键数据：在界面上会实时显示 “总流入”、“总流出”、“净流入” 的具体金额。

个股详情页（F10）

在个股的F10资料中,也能找到资金流向的历史数据。

• 方法：

  1. 在个股行情界面，按 F10 键。
  2. 在菜单栏找到 “资金流向” 或类似的栏目。

• 你会看到什么：

  • 最近5日/10日/30日的资金流向汇总：可以直观看到一段时间内资金的总体趋势。
  • 大单统计：统计不同资金量级（如特大单、大单、中单、小单）的流入流出情况,这对于判断主力行为非常有帮助。

行情列表界面（板块/市场）

在查看板块或整个市场时,可以通过排序功能找到资金最活跃的标的。

• 方法：

  1. 进入 “板块监测” 或 “沪深A股” 的行情列表。
  2. 点击表头 “资金流向” 或 “净流入额” 等列进行排序。

• 你会看到什么：

  • 可以快速找到当前资金净流入最多的板块和个股,这些通常是市场的热点和强势股。
  • 也可以找到资金净流出最多的板块和个股,规避风险。

常用资金指标解读

在资金分时界面，除了基本的流入流出,还有几个重要指标：

1. 主力净差：

   • 计算公式：主力净差 = 主力流入 - 主力流出。
   • 解读：这个指标直接反映了主力资金的净动向，数值为正且持续放大，说明主力在积极介入,是股价上涨的重要动力。

2. 散户净差：

   • 计算公式：散户净差 = 散户流入 - 散户流出。
   • 解读：反映了散户资金的动向，散户喜欢追涨杀跌，当散户净差为正且数值很大时，可能意味着市场过热，风险较高；当散户净差为负且持续流出时，可能意味着恐慌性抛售,可能接近底部。

3. 大单净量：

   • 解读：这个指标是主力资金强度的相对值，它排除了股价高低的影响，更具可比性，通常认为，持续大于+0.5表示主力资金强势介入，持续小于-0.5表示主力资金在强势流出。

实战应用：如何利用资金选股？

通达信强大的地方在于可以编写公式进行选股，以下是一些常用的资金选股公式示例，您可以直接复制到通达信的“公式管理器”中使用。

筛选当日主力资金大幅流入的股票

这个公式用于找出当天主力净流入额超过某个数值的股票。

{通达信公式：当日主力净流入超2亿}
ZFJLR:ORDER_Flow(1,1,0)>200000000; 
{说明：ORDER_Flow(1,1,0) 获取的是今日主力净流入额，单位是元，这里设置为大于2亿。}

筛选连续三日主力资金持续流入的股票

这个公式用于找出连续几天主力资金都保持净流入状态的股票,表明趋势稳定。

{通达信公式：连续三日主力资金净流入}
ZFJLR1:REF(ORDER_Flow(1,1,0),1)>0; {昨日主力净流入}
ZFJLR2:REF(ORDER_Flow(1,1,0),2)>0; {前日主力净流入}
ZFJLR3:REF(ORDER_Flow(1,1,0),3)>0; {前三日主力净流入}
XG:ZFJLR1 AND ZFJLR2 AND ZFJLR3 AND ORDER_Flow(1,1,0)>0;

筛选“主力净差”与“散户净差”背离的股票

这是一个经典的反向指标策略，当主力资金在悄悄吸筹（主力净差为正）而散户却在大量卖出（散户净差为负）时,往往是股价即将启动的信号。

{通达信公式：主力吸筹，散户出逃}
ZLJC:ORDER_Flow(1,1,0)>0; {主力净流入为正}
SGJC:ORDER_Flow(1,2,0)<0; {散户净流入为负，即散户净流出}
XG:ZLJC AND SGJC;

如何使用选股公式：

1. 按 Ctrl+T 打开“条件选股”。
2. 选择“公式系统” -> “条件选股公式”。
3. 点击“新建”，将上述公式粘贴进去,命名并保存。
4. 在选股界面选择好市场范围（如沪深A股），点击“选股”即可。

重要注意事项与局限性

1. 数据延迟性：通达信的资金数据是基于交易所的Level-2逐笔成交数据，但软件本身会有一定的处理和显示延迟，尤其是在交易非常密集的时候,数据可能不完全实时。
2. 并非100%准确：资金流向是一种基于算法的推断，并非100%精确，主力资金可以通过“对倒”（自己卖给自己）等手法制造虚假的资金流入或流出信号,迷惑散户。
3. 需结合其他指标：切勿单独依赖资金指标！ 必须结合K线形态、成交量、均线、技术指标（如MACD、RSI）以及公司基本面进行综合判断，一只股票在高位放出巨量资金净流入，很可能是主力在出货,而不是建仓。
4. 警惕“一日游”行情：有些股票资金可能单日大幅流入，但第二天就迅速流出，形成“一日游”行情，这种持续性不强的资金流入,参考价值有限。

通达信的实时资金功能是一个强大的辅助工具,它能帮助您：

• 发现热点：快速找到资金最关注的板块和个股。
• 判断趋势：通过持续的资金流向判断个股是处于上升通道还是下降通道。
• 识别主力意图：通过大单和散户资金的对比，揣摩主力的建仓、洗盘、出货行为。

但要记住，它只是您交易工具箱中的一件利器，而不是唯一的圣经。理性分析，综合判断，才能在市场中立于不败之地。